根據最新市場觀察，北美主要雲端服務商已陸續提高資本支出預估，並預期未來仍將持續擴張，顯示AI運算需求強勁成長。隨資料中心建置規模擴大，以及AI伺服器需求提升，帶動電源、記憶體與高速傳輸等關鍵零組件需求顯著升溫，形成產業長期成長主軸。

　　瀚亞投信表示，亞洲科技產業在全球AI發展中扮演關鍵角色，包括晶圓代工、記憶體、電源管理、散熱及高速傳輸等領域具備完整供應鏈優勢。隨著AI需求擴散至邊緣運算、人形機器人及智慧終端裝置，未來成長動能將不僅限於資料中心，整體產業成長潛力持續擴大。

　　記憶體市場目前呈現供不應求態勢，受AI應用推升，HBM與DRAM需求持續增加，供給成長相對有限，帶動價格走升與產業獲利改善；資料中心電力架構亦持續升級，800V電源設計逐步導入，顯示AI基礎設施不僅在規模上擴張，在技術層面亦同步升級；網通與光通訊領域亦受惠於AI高速傳輸需求提升，800G光收發模組需求快速成長，並推升 PCB與CCL等材料規格升級。

　　富邦AI智能新趨勢多重資產型基金經理人高（日告）欣指出，隨著近期法說會陸續釋出正向展望，市場低檔承接買盤逐步回溫，帶動科技股呈現分化走勢。具備實質獲利與技術優勢的硬體供應鏈、光通訊與關鍵零組件族群表現相對抗跌；缺乏業績支撐的題材股則面臨資金流出。

　　整體來看，亞洲科技股正處於評價調整與籌碼沉澱的階段，隨著下半年旺季將至，具技術壁壘與供應鏈核心地位的科技資產，修正後反而浮現中長線布局機會。

　　台新台灣優勢成長主動式（00987A）魏永祥認為，台灣科技供應鏈在四大領域擁有極大優勢，AI半導體供應鏈中佔據核心地位，掌握全球超過9成的先進AI晶片製造產能，科技景氣重心從消費性電子轉向 AI資本支出，形成結構性超級循環，分析師預估台灣AI相關供應鏈今年在高基期下仍保持20％～60％的盈餘高成長，紮實的基本面提供台股多頭續航的火種，操作上可選擇台股主動式ETF，掌握一籃子強勢股漲升行情。